De danske boligejere får nu et historisk billigt 30-årigt lån på paletten.
Det ultrapopulære 30-årige 2 pct. lån med afdrag er nemlig ved at brage mod kursloftet på 100, hvor man ikke kan optage det længere.
Og derfor barsler Totalkredit nu med en lillebror - nemlig et 1,5 pct. lån med afdrag. Det er første gang i næsten tre år, at det 30-årige 1,5 pct.-lån har set dagens lys.
Historiens laveste rente
"En rente på 1,5 pct. er historiens laveste på et 30-årigt fastforrentet realkreditlån," understreger Jeppe Borre, chefanalytiker i Totalkredit.
Han forventer, at 1,5 pct lånet kan åbne i en attraktiv kurs på 96-96,5 , hvor kurstabet er begrænset, og det ikke går for hårdt ud over restgælden.
Kursen på det nuværende 2 pct. lån ligger i 99,7 netop nu, og derfor skal der ikke meget ekstra til, før lånet lukker, og 1,5 pct.-lånet dermed bliver det eneste 30-årige valg med fast rente og afdrag.
Stor appetit på fast rente
Og med danskernes store appetit på fastforrentede lån in mente, er det tiden at gå ind i 1,5 pct. lånet nu, mener Totalkredit.
Ifølge tal fra Finans Danmark er mere end halvdelen af de nye lån til boligejerne i tredje kvartal udstyret med fast rente.
Det nye lån kan især være attraktivt for de boligejere, der lige nu har 3 pct.-lån. De kan halvere renten, og omkostningerne ved at konvertere er tjent hjem efter to år.
Hvis man tager kurstabet med i beregningen, er konverteringen tjent hjem efter seks år.
Jeppe Borre vurderer, at begge lån stadig er attraktive - så længe 2 pct. lånet altså er åbent.
To velstemte strenge at spille på
"Boligkøbere og boligejere får to yderst velstemte strenge at spille på, når det kommer til 30-årig rentesikring. Begge lån giver en fast lav rente, en høj beskyttelse af friværdien, og ydelsen efter skat fra lånets begyndelse er stort set ens mellem de to lån," siger Jeppe Borre.
Men der er også forskelle.
Fordelen ved 1,5 pct.-lånet er, at afdraget er højere, og over tid bliver lånet dermed lidt billigere. Samtidig er der større kursfølsomhed på obligationen bag lånet, så hvis renten stiger, falder boligejernes restgæld hurtigere.
Men der er også ulemper. Kurstabet på 1,5 pct.-lånet er højere end på 2 pct.-lånet, fordi kursen er lavere nu og her. Og der er også en risiko for det, man kalder indlåsningseffekter.
"Hvis obligationsserien kun når en begrænset størrelse, kan der være en risiko, hvis man gerne vil ud af lånet før tid. Risikoen vil altid være der, når obligationer ser dagens lys, men vil blive mindre, når og hvis der er efterspørgsel efter lånet og obligationsserien vokser," siger Jeppe Borre.
Det ultrapopulære 30-årige 2 pct. lån med afdrag er nemlig ved at brage mod kursloftet på 100, hvor man ikke kan optage det længere.
Og derfor barsler Totalkredit nu med en lillebror - nemlig et 1,5 pct. lån med afdrag. Det er første gang i næsten tre år, at det 30-årige 1,5 pct.-lån har set dagens lys.
Historiens laveste rente
"En rente på 1,5 pct. er historiens laveste på et 30-årigt fastforrentet realkreditlån," understreger Jeppe Borre, chefanalytiker i Totalkredit.
Han forventer, at 1,5 pct lånet kan åbne i en attraktiv kurs på 96-96,5 , hvor kurstabet er begrænset, og det ikke går for hårdt ud over restgælden.
Kursen på det nuværende 2 pct. lån ligger i 99,7 netop nu, og derfor skal der ikke meget ekstra til, før lånet lukker, og 1,5 pct.-lånet dermed bliver det eneste 30-årige valg med fast rente og afdrag.
Stor appetit på fast rente
Og med danskernes store appetit på fastforrentede lån in mente, er det tiden at gå ind i 1,5 pct. lånet nu, mener Totalkredit.
Ifølge tal fra Finans Danmark er mere end halvdelen af de nye lån til boligejerne i tredje kvartal udstyret med fast rente.
Det nye lån kan især være attraktivt for de boligejere, der lige nu har 3 pct.-lån. De kan halvere renten, og omkostningerne ved at konvertere er tjent hjem efter to år.
Hvis man tager kurstabet med i beregningen, er konverteringen tjent hjem efter seks år.
Jeppe Borre vurderer, at begge lån stadig er attraktive - så længe 2 pct. lånet altså er åbent.
To velstemte strenge at spille på
"Boligkøbere og boligejere får to yderst velstemte strenge at spille på, når det kommer til 30-årig rentesikring. Begge lån giver en fast lav rente, en høj beskyttelse af friværdien, og ydelsen efter skat fra lånets begyndelse er stort set ens mellem de to lån," siger Jeppe Borre.
Men der er også forskelle.
Fordelen ved 1,5 pct.-lånet er, at afdraget er højere, og over tid bliver lånet dermed lidt billigere. Samtidig er der større kursfølsomhed på obligationen bag lånet, så hvis renten stiger, falder boligejernes restgæld hurtigere.
Men der er også ulemper. Kurstabet på 1,5 pct.-lånet er højere end på 2 pct.-lånet, fordi kursen er lavere nu og her. Og der er også en risiko for det, man kalder indlåsningseffekter.
"Hvis obligationsserien kun når en begrænset størrelse, kan der være en risiko, hvis man gerne vil ud af lånet før tid. Risikoen vil altid være der, når obligationer ser dagens lys, men vil blive mindre, når og hvis der er efterspørgsel efter lånet og obligationsserien vokser," siger Jeppe Borre.
