Opdateret kl. 13.27- Det er ikke lykkedes for pressede Santa Fe Group at få finansieringen på plads og derfor sælger selskabet nu sin flytteaktiviteter i datterselskabet Santa Fe Group Limited. Det betyder, at den sidste rest af det hæderkronede Østasiatisk Kompagni (ØK) nu er blevet solgt.
Det skriver Santa Fe i en meddelelse.
Flytteforretningen er solgt til Santa Fe Interessenter AB, der er et selskab kontrolleret af Lazarus Equity Partners med støtte fra kapitalfonden Proventus Capital Partners, som har lånt millioner til Santa Fe.
"Salget inkluderer den samlede gæld til Proventus Capital Partners, og transaktionen bringer dermed en afslutning på selskabets tidligere udmeldte finansieringsmæssige udfordringer," lyder det i meddelelsen.
Ikke lykkes at finde refinansiering til gode nok vilkår
Salget giver Santa Fe Group en kontant sum på 1 mio. kr. Samtidig har Santa Fe indgået en aftale om, at selskabet får 15 pct. af fortjenesten, hvis flytteforretningen bliver inden for fem år bliver solgt videre.
”Vi har undersøgt alle muligheder for refinansiering. Vi har konstateret, at det ganske enkelt ikke har været muligt til vilkår, hvor det samtidig ville være muligt at drive virksomheden videre under acceptable forhold. Derfor er vi godt tilfredse med den aftale, vi har indgået med Lazarus Equity Partners. Transaktionen tilfører Santa Fe Group A/S 1 mio. euro, ligesom koncernen beholder visse minoritetsposter," udtaler bestyrelsesformand Henning Kruse Petersen i en meddelelse.
Børsen arbejder på at få en kommentar fra Henning Kruse Petersen og Santa Fes adm. direktør Martin Thaysen.
Raget uklar med Proventus
I februar sidste år ydede Proventus Capital Partners et lån på 38 mio. euro til Santa Fe, og i foråret i år blev lånet forlænget til april 2020.
I slutningen af august i år måtte Santa Fe så meddele, at Proventus Captial Partners mente, at det danske selskab havde brudt betingelserne i låneaftalen. Det afviste Santa Fe på det kraftigste, men meddelte samtidig, at meddelelsen fra Proventus Capital Partners udgjorde en betydelig risiko for selskabets fremtid.
I september afsluttede Santa Fe sine forhandlinger med den svenske långiver uden at nå til enighed, og det betød, at finansieringsaftalen ville bortfalde 1. april 2020.
Samme dag meddelte Proventus Capital Partners, at hvis kapitalfonden ikke snart kunne få sikkerhed for, at Santa Fe var i stand til at betale millionlånet tilbage, stod den klar til med kort varsel at tage kontrollen over det danske selskab.
Samtidig oplyste Santa Fe, at selskabet havde hyret en investeringsbank til at lede efter en ny finansiel livline.
Minoritetsposter og ingen omsætning
Når salget er gennemført beholder Santa Fe Group minoritetsposter via datterselskaber i to kinesiske og et børsnoteret thailandsk selskab. Ved udgangen af juni i år var værdien af de aktiviteter bogført til 4,4 mio. euro.
"Vi håber selvfølgelig, at vi kan afhænde disse minoritetsposter til en fornuftig pris, som sammen med en eventuel upside fra et salg af Santa Fe Relocation kan komme Santa Fe Groups aktionærer til gode. Jeg er tilfreds med, at Santa Fe Relocation er bevaret som et fortsættende selskab, med 1800 arbejdspladser, der også fremover kan servicere selskabets kunder og kreditorer," siger Henning Kruse Petersen.
Salget vil give moderselskabet et regnskabsmæssigt tab på 160 mio. kr., som betyder, at moderselskabet efter salget vil have en egenkapital på mellem 15 og 20 mio. kr.
Samtidig meddeler Santa Fe, at de tidligere forventninger til regnskabsåret 2019 ikke længere gælder, og at selskabet ikke forventer nogen omsætning i 2019, mens driftsresultatet før særlige poster forventes at lande på omkring -1 mio. euro.
Inden længe vil selskabet indkalde til en ekstraordinær generalforsamling, hvor planen er at ændre navnet, fordi navnet Santa Fe overdrages til den frasolgte forretning. Bestyrelsen og direktionen fortsætter indtil videre, lyder det.
Det skriver Santa Fe i en meddelelse.
Flytteforretningen er solgt til Santa Fe Interessenter AB, der er et selskab kontrolleret af Lazarus Equity Partners med støtte fra kapitalfonden Proventus Capital Partners, som har lånt millioner til Santa Fe.
"Salget inkluderer den samlede gæld til Proventus Capital Partners, og transaktionen bringer dermed en afslutning på selskabets tidligere udmeldte finansieringsmæssige udfordringer," lyder det i meddelelsen.
Ikke lykkes at finde refinansiering til gode nok vilkår
Salget giver Santa Fe Group en kontant sum på 1 mio. kr. Samtidig har Santa Fe indgået en aftale om, at selskabet får 15 pct. af fortjenesten, hvis flytteforretningen bliver inden for fem år bliver solgt videre.
”Vi har undersøgt alle muligheder for refinansiering. Vi har konstateret, at det ganske enkelt ikke har været muligt til vilkår, hvor det samtidig ville være muligt at drive virksomheden videre under acceptable forhold. Derfor er vi godt tilfredse med den aftale, vi har indgået med Lazarus Equity Partners. Transaktionen tilfører Santa Fe Group A/S 1 mio. euro, ligesom koncernen beholder visse minoritetsposter," udtaler bestyrelsesformand Henning Kruse Petersen i en meddelelse.
Børsen arbejder på at få en kommentar fra Henning Kruse Petersen og Santa Fes adm. direktør Martin Thaysen.
Raget uklar med Proventus
I februar sidste år ydede Proventus Capital Partners et lån på 38 mio. euro til Santa Fe, og i foråret i år blev lånet forlænget til april 2020.
I slutningen af august i år måtte Santa Fe så meddele, at Proventus Captial Partners mente, at det danske selskab havde brudt betingelserne i låneaftalen. Det afviste Santa Fe på det kraftigste, men meddelte samtidig, at meddelelsen fra Proventus Capital Partners udgjorde en betydelig risiko for selskabets fremtid.
I september afsluttede Santa Fe sine forhandlinger med den svenske långiver uden at nå til enighed, og det betød, at finansieringsaftalen ville bortfalde 1. april 2020.
Samme dag meddelte Proventus Capital Partners, at hvis kapitalfonden ikke snart kunne få sikkerhed for, at Santa Fe var i stand til at betale millionlånet tilbage, stod den klar til med kort varsel at tage kontrollen over det danske selskab.
Samtidig oplyste Santa Fe, at selskabet havde hyret en investeringsbank til at lede efter en ny finansiel livline.
Minoritetsposter og ingen omsætning
Når salget er gennemført beholder Santa Fe Group minoritetsposter via datterselskaber i to kinesiske og et børsnoteret thailandsk selskab. Ved udgangen af juni i år var værdien af de aktiviteter bogført til 4,4 mio. euro.
"Vi håber selvfølgelig, at vi kan afhænde disse minoritetsposter til en fornuftig pris, som sammen med en eventuel upside fra et salg af Santa Fe Relocation kan komme Santa Fe Groups aktionærer til gode. Jeg er tilfreds med, at Santa Fe Relocation er bevaret som et fortsættende selskab, med 1800 arbejdspladser, der også fremover kan servicere selskabets kunder og kreditorer," siger Henning Kruse Petersen.
Salget vil give moderselskabet et regnskabsmæssigt tab på 160 mio. kr., som betyder, at moderselskabet efter salget vil have en egenkapital på mellem 15 og 20 mio. kr.
Samtidig meddeler Santa Fe, at de tidligere forventninger til regnskabsåret 2019 ikke længere gælder, og at selskabet ikke forventer nogen omsætning i 2019, mens driftsresultatet før særlige poster forventes at lande på omkring -1 mio. euro.
Inden længe vil selskabet indkalde til en ekstraordinær generalforsamling, hvor planen er at ændre navnet, fordi navnet Santa Fe overdrages til den frasolgte forretning. Bestyrelsen og direktionen fortsætter indtil videre, lyder det.
